$TSLA paralizará la producción de los Model S y X para reorientar sus fábricas hacia la producción de robots Optimus, marcando un cambio estratégico. 4
El CFO de $TSLA ha comunicado que el capex de 2026 superará los $20B, duplicando los niveles de 2025, lo que proyecta un año de inversión clave. 5
Las perspectivas a corto plazo para la entrega de FSD no supervisado a consumidores y la expansión de Robotaxi no son optimistas. La gestión abordó las limitaciones de expansión de Robotaxi de forma evasiva. 6
Elon Musk enfatiza la gravedad de la geopolítica y la necesidad de una cadena de suministro de chips propia para $TSLA, sugiriendo que la probabilidad de conflicto en los próximos años está subestimada, en un estado de “pre-guerra”. 7
Elon Musk identifica la escasez de chips como la principal restricción para el crecimiento a largo plazo de $TSLA, lo que impulsa a la empresa hacia la creación de una terafab nacional, ya que la oferta de $TSM y $MU no es suficiente. 10
Elon Musk anticipa que los vehículos completamente autónomos de $TSLA estarán operativos en hasta el 50% de EE. UU. a finales de año, lo que subraya su fuerte apuesta y la rápida progresión de la tecnología. 11
La recurrente mención de Elon Musk sobre el riesgo geopolítico refleja su estrategia de asegurar la autosuficiencia de $TSLA ante cualquier eventualidad. 12
Según Elon Musk, Optimus carece de competencia seria fuera de China. $TSLA considera que domina los aspectos clave: manos, IA en entornos reales y escalado de producción. 13
El oro ha mostrado un rally significativo, subiendo +$1,000/oz en 28 días, comparado con los 5,600 años que tardó en alcanzar los $1,000/oz en 2008. Esto sugiere una debilidad subyacente en las monedas fiduciarias. 2
Los futuros del oro experimentaron una volatilidad extrema, con subidas de +$120/oz y caídas de -$100/oz en solo 20 minutos, implicando un movimiento de $1.5 billones en capitalización de mercado. El oro, activo refugio, muestra un comportamiento similar al de las criptomonedas. 16
Las métricas de oro/plata, como los datos de opciones, Taco y la relación oro-bonos a largo plazo, son irrelevantes. 14
☁️ Sector Tecnológico (Microsoft y Semiconductores)#
$MSFT reportó ingresos de $81.3B (+16% interanual) y un crecimiento de Azure del +38% con un margen bruto en la nube del ~65%. La cotización retrocede tras la comunicación de la gerencia de que el crecimiento de Azure está limitado por la capacidad, y no todo el capex incremental se destinará a Azure. 9
TSMC expandirá significativamente la producción de su empaquetado avanzado CoWoS para satisfacer la demanda de chips de IA de Nvidia y Google, superando los 140,000 wafers/mes para finales de 2026, abordando el cuello de botella en la producción de GPU/TPU. 15
Microsoft ha revelado que las GPUs que adquiere actualmente ya están contratadas para toda su vida útil, lo que señala una alta demanda y limitaciones en la capacidad de Azure. 17
$IBM tuvo un buen movimiento tras los resultados, mantengo la posición y consideraré ajustar los stops si el precio actual se mantiene mañana. 1
$PLTR cerró ligeramente por debajo de su DMA de 200 días a $157, pero recuperó terreno en el after-hours, acercándose a $161. Se anticipa un rebote hacia los $165 en las próximas sesiones. 3
Los ETFs de covered call con inversiones programadas ofrecen mayores rendimientos por dividendo en mercados volátiles. Con un dividendo superior al 10%, son adecuados para la tenencia a largo plazo. 8