Si se apuestan por las materias primas, también se deben apreciar las economías ricas en recursos y sus divisas. El dólar canadiense (“peso” canadiense) está posicionado para superar al mercado, especialmente al ser una de las monedas más vendidas en corto a nivel global 引用6.
Un portavoz iraní ha declarado el fin de la política de golpes recíprocos, anunciando ataques continuos y advirtiendo que el precio del petróleo podría alcanzar los $200/barril. Afirman que EE. UU. no podrá controlar los precios del petróleo con “medidas artificiales” 引用9.
Los datos de IPC de febrero en EE. UU. muestran una inflación global estable, pero con los precios de la energía moviéndose subterráneamente 引用19.
Ante el ataque a un buque petrolero tailandés en el Estrecho de Ormuz, se anticipa que ninguna compañía de seguros cubrirá las embarcaciones que transiten por la zona, elevando los riesgos del transporte marítimo 引用24.
Al analizar las inversiones en IA, se debe considerar un enfoque de “cadena de suministro de IA de extremo a extremo”. El “stack de IA” es un ecosistema de múltiples capas interdependientes, donde la capa inferior determina la operatividad de las superiores, y una “capa de materias primas” a menudo ignorada lo atraviesa. Las inversiones en hardware y la capa de materias primas ofrecen alta durabilidad y certeza, ya que generan beneficios independientemente de qué actor principal de IA prevalezca 引用10.
La inversión de NVIDIA de $2 mil millones en NBIS (Nebius) tiene una importancia estratégica extrema, marcando un compromiso profundo después de Microsoft y Meta. El objetivo es desplegar más de 5 GW de sistemas NVIDIA para finales de 2030, abarcando toda la arquitectura, el stack de inferencia y la gestión de la infraestructura de IA 引用17.
La venta en corto con posiciones pesadas presenta un riesgo significativo, especialmente en un mercado alcista de acciones de EE. UU. Invertir a la baja con un apalancamiento alto es una apuesta con un margen de error muy bajo 引用20.
Cuando el VIX supera los 30, presenta una oportunidad para escalonar la adición de posiciones, a pesar de las críticas de quienes abogan por la venta total en esos momentos 引用22.
La recurrencia de Bill Ackman en caer en publicaciones falsas de “engagement” en X genera dudas sobre su credibilidad de cara a su próxima IPO, sugiriendo la necesidad de un equipo de redes sociales más competente 引用25.
Reduje significativamente mis posiciones en $LITE, $COHR y $GLW, y adquirí $CRDO como cobertura ante la posibilidad de “FUD” por parte de Citrini7 mañana 引用29.
Considero que $RDDT está más cerca de tocar fondo que de alcanzar un techo. Recomiendo vender puts引用30.