📌 Resumen de tesis originales

🧠 Semiconductores e infraestructura AI

• $GOOGL no tendría un plan concreto para comprar chips de memoria de CXMT, pero el dato fino está en el ruido: que siquiera aparezca el rumor de un hyperscaler occidental mirando DRAM china habla de un mercado de memoria muy apretado. Señal de escasez, no simple chisme de supply chain. 1

• $NVDA colocó $25B en deuda con una demanda de más de 3x y órdenes por ~$85B. Lectura: el mercado de crédito está validando la siguiente pata del capex AI. Nvidia se asegura capital de largo plazo para escalar infraestructura sin depender solo del equity hype. 2

📊 Gestión de posiciones y trading

• La entrada debe venir con precio objetivo claro. Así se aguanta mejor la volatilidad: si cae, hay marco para añadir; si se acerca al objetivo, se toma profit sin dudar. Menos emoción, más plan. 3

• Para quien quiera subirse al “último tren” de 美光 o ya esté dentro, el catalizador clave es el reporte del 周三. Más importante que el dato pasado: el guidance hacia delante. Ahí se define si el trade sigue vivo o empieza a flojear. 4

• Con capital inicial de 两万起步, la ruta prudente es DCA mensual de 几百 en ETFs de mercado amplio como Voo, qqq y spmo. Primero se construye base de capital; después se separa una parte para stock picking. 5

🏦 Acciones corporativas y estructura de capital

• $HOOD cayó más de 3.5% en premarket y luego recortó pérdidas tras anunciar una emisión planeada de 20亿美元 en convertible senior notes. La clave no es si necesita caja: al cierre de Q1 tenía 50亿美金 en cash y equivalentes. Por eso el foco pasa al uso de fondos, incluido unos 3亿美元 para recomprar acciones Class A. 6

🛢️ Geopolítica, petróleo y flujos marítimos

• El tráfico por el estrecho de Ormuz repuntó fuerte entre 6月19–21日, con 71艘 buques confirmados y pico de 35艘 el 6月20日. Si avanzan las negociaciones entre EE. UU. e Irán en Suiza, la lectura es que el flujo debería normalizarse y volverse más activo. Menos prima de riesgo si la vía vuelve a abrirse. 7

👔 Liderazgo corporativo

• La nacionalidad no tiene relación necesaria con la capacidad ejecutiva. Hay ejecutivos indios con perfil fuerte: pragmáticos, buenos comunicadores y con visión estratégica. 美光, 谷歌 y 微软 tienen CEOs indios, lo que desmonta lecturas simplistas sobre origen y desempeño directivo. 8