原创观点汇总

🌊 地缘与能源通道

• 霍尔木兹海峡的核心矛盾仍是控制权。川普提出对经霍尔木兹海峡运输的货物收取 20%“安全费用”，反而可能给伊朗递刀。伊朗若跟进收费，美伊冲突会从军事摩擦升级成航道定价权争夺。 引用1

🚀 高波动成长股交易

• $ASTS、$RKLB 都已从 ATH 跌 -50%。当前位置不再是追高叙事，而是反弹博弈区。重点在于是否有资金回流做 bounce play。 引用2

🏛️ 中国政治与派系博弈

• 马兴瑞的判词对高级干部来说偏轻。没有触碰“党的性质和宗旨”，没有损害“党的形象”，也只落在职务犯罪层面。这说明问题不在忠诚，而在派系斗争外溢；斗争范围已从储君级别扩散到更广的高级干部。 引用3

• 张又侠的问题可能比马兴瑞更重。何卫东被斗倒后，马兴瑞的剧本可能只是类似路径的延伸，后续高层清洗仍有继续扩散风险。 引用3

🧠 AI 基建与软件主线

• 安全软件是今年走势最强的板块之一，美股大跌时还能逆势走强。核心逻辑不是“软件席位”本身，而是安全软件掌握 身份、权限、数据、流量、运行行为和恢复能力。AI Agent 越自主，控制层越值钱，安全 SaaS 的护城河反而被 AI 放大。 引用4

• 微软、亚马逊在大科技杀跌中还能逆势，强点在企业 AI 采用逻辑切换：从“买最强模型”，进入“工程化部署 + 多模型”阶段。赢家不只看模型能力，更看云、部署、权限、工作流和企业级落地能力。 引用5

🇰🇷 韩股、半导体与去杠杆

• 海力士 000660四小时级别放巨量，但出现量价背离。恐慌盘砸出流动性后，反而可能是初步介入窗口。不是追涨，是接带血筹码。 引用6

• 台股跌 2.77%、KOSPI 跌 2.18%，跌幅集中在韩国和台湾。但公司基本面没有变化，AI 大模型持续迭代，用户需求仍在抬升。当前更像去杠杆冲击，耐心等杠杆盘出清。 引用7

• 韩国监管下场后，海力士正股和 7709 同步放巨量。盘面能看到资金抢筹，底部正在形成。这轮去杠杆大概率已接近尾声。 引用8

• 000660接近 0.618 回撤，同时打出放量长下影 Hammer，形态接近教科书级别。当天成交量极大，上一次更大量还是 25年2月财报。抄底上不单押，采用 000660 + 005930 + 285A 打包配置，分散单票风险。 引用9