📈 市场趋势预判

• KOSPI 隔夜砸了 -10%，但别只看跌幅吓人。位置其实只是回到 10 天前，更像是快速回撤，不一定是趋势崩盘；这种级别的杀跌反而可以被视作“健康去杠杆”。引用1

• 今天大概率是大幅跳空低开盘。$QQQ down nearly 3%，同时 $MU earnings 本周压阵。过去一直是“逢低买入”的市场，但接下来能不能继续 V 起来，要盯关键位，不能无脑接刀。引用2

• 韩股这轮调整，核心催化之一是税改讨论，尤其是“未实现收益征税”。盘中一度跌超 8% 触发熔断，暂停交易 20 分钟；全天接近跌 十个点，创 3月4日以来最大单日跌幅。熔断在韩股已经有点“家常便饭”的味道，说明市场对政策风险极其敏感。引用3

🧠 AI 与算力基础设施

• Masayoshi Son 对 Elon Musk 的 $SPCX 轨道数据中心思路并不买账。核心判断很直接：AI 竞赛先拼地面超大规模算力。发射、维护、通信成本会吃掉太空电力节省的好处；“He who strikes first wins”，先把地面算力堆起来的人更可能赢。引用4

• $WMT 和 $CEG 签下首个核电协议，拿下来自 Illinois 的 Constellation Dresden facility 约 ~176MW 无碳电力。重点不只是 ESG，而是大型企业正在转向核电，锁定长期、稳定、可预测的电力供给。引用5

💾 半导体与存储周期

• DRAM 供需格局继续偏紧。Deutsche Bank 模型显示，需求会在 through 2030 每年高于供给。关键变量是 HBM：它每 bit 消耗的晶圆产能远高于标准 DRAM。随着 HBM 占总产能从 18% 拉到 35%，会同时收紧 HBM 和标准 DRAM 市场。引用6

• $MU earnings tomorrow 会很刺激。过去几天波动已经极大，财报再叠加存储链情绪，很容易放大盘后波动，属于高波动事件窗口。引用7

🤖 Fintech 与 AI 投资工具

• SoFi Composer 不是让 AI 直接替用户连续交易的 agentic 工具。更像是“自然语言 + 规则化策略”的投研执行层：用户设定权重、条件、过滤器，系统自动执行，并且下单前能回测历史表现，提前看清策略在不同市场环境下的逻辑。引用8

🧩 企业软件与数据云

• $ZETA 盘前一度涨超 8%，重新站回 20 美元，催化剂是和 $PLTR 的战略合作。Zeta 的 Data Cloud 将在 Palantir Foundry 上重构，把 Athena 这层 AI 决策引擎架到企业级 ontology 和治理框架上。管理层口径是，未来几年这项合作有望贡献超过 1 亿美元年收入；重点不只在收入数字，更在于 Zeta 把 AI 决策能力嵌进了更强的企业数据底座。引用9