🧠 AI 算力与数据中心

• Masayoshi Son 对 Elon Musk 的 $SPCX 轨道数据中心 思路不买账。核心判断很直接：AI 竞赛先拼地面超大规模算力，发射、维护、通信成本会吃掉太空供电优势；“He who strikes first wins” 更像是在强调先发算力部署速度，而不是概念性感知差异。引用1

⚙️ 半导体与存储周期

• $TSM / TSMC 推动先进制程全线涨价 5–10%，覆盖 7nm。这不是单纯成本转嫁，更像是管理层看到存储厂受益于涨价周期后，主动强化先进制程定价权，试图吃到同一轮半导体上行红利。引用2

• DRAM 供需偏紧逻辑还没走完。Deutsche Bank 模型显示，需求到 2030 前每年都高于供给；关键变量是 HBM，因为每 bit 消耗的晶圆产能远高于标准 DRAM。随着 HBM 占总产能从 18% 升至 35%，会同时抽紧 HBM 和标准 DRAM 两个市场。引用3

• $MU 财报前的波动风险被放大。过去几天市场剧烈震荡，叠加 $MU earnings tomorrow，这份财报更可能成为存储链情绪的高波动催化点。引用4

🔌 核电与企业能源配置

• $WMT 与 $CEG 签下首个核电采购协议，规模约 176MW，来自 Illinois 的 Dresden facility。重点不只是沃尔玛买电，而是大企业正在把核电当作长期、稳定、低碳电力的底仓配置，电力安全正在变成AI时代的企业基础设施议题。引用5

🤖 AI 金融产品与券商平台

• SoFi Composer 的重点不是“AI 自动替你炒股”的 agentic 工具，而是把自然语言转成规则化策略：权重、条件、过滤器先设定，再自动执行。真正有价值的是下单前能做历史回测，并观察策略在不同市场环境里的逻辑，降低黑箱交易感。引用6

🧩 企业 AI 与数据云合作

• $ZETA 盘前一度涨超 8%，重新站回 20 美元，催化剂是与 $PLTR 的战略合作。关键不只是管理层提到未来几年有望贡献超过 1 亿美元年收入，而是 Zeta Data Cloud 将在 Palantir Foundry 上重构，把 Athena AI 决策引擎 接到企业级 ontology 和治理框架上，等于把营销 AI 往更深的企业数据操作层推进。引用7

📉 市场波动与交易框架

• 韩股这轮大跌更像政策预期冲击下的情绪踩踏。韩国股市单日大跌近 十个点，创 3月4日以来最大单日跌幅，盘中一度跌超 8% 并触发熔断、暂停交易 20分钟；核心诱因指向税收改革讨论，尤其是“未实现收益征税”，这类政策预期会直接打击风险偏好。引用8

• Kospi -10% 看着吓人，但位置上只是回到 ten days ago 的水平。短线杀跌不等于趋势崩盘，更多是快速回吐涨幅后的健康降温。引用9

• 当前仍是“逢低买盘”主导的市场结构，但开盘缺口风险很大。$QQQ 盘前接近跌 3%，叠加 $MU 本周财报，关键不在盲目抄底，而在提前盯住关键价位，看反弹资金是否继续接盘。引用10

• 多周期对齐是交易执行的核心。周线或更高周期出现多头结构时，如果却用每个小级别波动去微操，很容易被噪音洗出去；大级别逻辑要配大级别持仓框架。引用11