Las restricciones de suministro de chips de IA se están extendiendo desde el empaquetado avanzado hacia eslabones más amplios, como los sustratos y la fabricación de obleas.
Los últimos resultados de AMD confirmaron que la demanda de centros de datos sigue creciendo rápidamente, pero también mostraron que las acciones de las empresas de chips de IA no necesariamente seguirán subiendo por «superar las expectativas».
Si Estados Unidos avanza con restricciones sobre los transceptores ópticos chinos y los equipos de corriente continua relacionados, el eslabón de interconexión de los centros de datos de IA de Norteamérica enfrentará nuevas limitaciones.
Cuando el S&P 500 alcanzó un máximo histórico, el VIX subió alrededor de 3%. Esto no coincide con la combinación habitual de precios de acciones al alza y volatilidad implícita a la baja de forma simultánea cuando el apetito por riesgo se intensifica de manera generalizada.
La controversia sobre SoFi no se limita a si “su valoración es cara o no”, sino a si debe considerarse un banco o una plataforma de tecnología financiera que está ampliando los límites de sus servicios.
La cartera de pedidos acumulados de Google, cercana a USD 514 mil millones, hace que el foco del gasto de capital en IA ya no sea solo «si se atreve a invertir», sino si puede construir a tiempo los centros de datos y la infraestructura de apoyo.
Durante un período de inversión intensiva en infraestructura de IA, el crecimiento de ingresos de AWS alcanzó su nivel más rápido en 18 trimestres, y el margen de beneficio operativo se expandió hasta el 39%. Los ingresos incrementales en un solo trimestre superaron los USD 4.6 mil millones.
Los últimos resultados de Kioxia desplazan el foco del ciclo de NAND de «si la demanda está creciendo» a «cuánto tiempo pueden mantenerse los precios altos».
Los cambios en el mercado bursátil surcoreano no se deben solo a la fortaleza de las acciones de gran ponderación en semiconductores, sino a que las expectativas de financiación pública revirtieron el apetito por riesgo en poco tiempo.
El foco del gasto de capital en IA está pasando de “quién gasta más” a “quién puede convertir los compromisos en flujo de caja”. Los movimientos de Google y Meta en torno a Anthropic muestran que las grandes tecnológicas no solo siguen ampliando centros de datos, sino que también están usando gar…